短期推荐标的：苏试试验、铁建重工（建议关注）、春风动力、三德科技（与天风电子团队联合覆盖）

　　短期推荐板块：工业检测、半导体设备

　　核心观点：

　　1、工业检测：行业贝塔由弱转强，工业检测主要与研发相关，国产替代之下仍受益于研发强度提升， 看好苏试试验、东华测试（建议关注）、西测测试（建议关注） 等。

　　2、工程机械： 2024 年有望成为新一轮朱格拉周期上行起点。参考卡特彼勒及小松的经验，国内工程机械正处于周期相对底部，我们看好 25 年迎来业绩修复。继续看好：三一重工、徐工机械、恒立液压、铁建重工（建议关注） 等。

　　3、半导体设备：政策驱动+需求改善，修复空间充足。 1） 3 月 2 日务院副总理刘鹤在北京调研集成电路企业发展并主持召开座谈会，我们认为两会后有望进一步发布自 FAB 厂向下传导的支持政策。 2）需求方面，年后行业呈现弱复苏状态，基本相对底部企稳； 3） 中芯国际招标有可能成为催化。短期弹性标的：华海清科（建议关注）、长川科技。

　　4、光伏钙钛矿： 1）协鑫集成等本年度均有 GW 级别招标预期， 协鑫集成 20GW 高效TOPCon 光伏电池片制造（一期 10GW）开工； 2）钙钛矿跟晶硅相比， 使用寿命仍是核心进步关键。

　　中长期核心组合回顾：

　　【光伏设备】 迈为股份、高测股份、帝尔激光、奥特维（建议关注）；

　　【风电设备】 新强联（建议关注）、五洲新春、长盛轴承、亚星锚链（与电新组联合覆盖）、华伍股份；

　　【半导体】 拓荆科技（与电子组联合覆盖）、新莱应材、长川科技、富创精密（电子组覆盖）

　　【自动化】 欧科亿、华锐精密、柏楚电子（ 与计算机组联合覆盖）、锐科激光（ 与电子组联合覆盖）、伊之密（建议关注）、杭氧股份；

　　【锂电设备】 先导智能（ 与电新组联合覆盖）、联赢激光、利元亨、东威科技（建议关注）、道森股份；

　　【其他】 春风动力（ 与汽车组联合覆盖）、奕瑞科技（与生物医药组联合覆盖）、华测检测（ 与公用环保组联合覆盖）、苏试试验、广电计量、安达智能、三德科技（建议关注）。

　　本周重点板块跟踪点评

　　本周涨幅前五子行业：据中信分类，机械子行业周涨幅较大的有： 高空作业车（ +2.27%）， 3C设备（ +2.23%），光伏设备（ +2.18%），仪器仪表Ⅲ（ -0.43%），核电设备（ -0.71%）。

　　本周机械板块行情表现

　　机械板块较上周下跌 1.17%，沪深 300 指数较上周下跌 3.96%。机械板块跑赢大盘 2.79 个百分点，涨幅居于所有板块第 17 位。本周机械涨幅居前十的个股有： 世嘉科技（ +28.33%），法尔胜（ +19.71%），新益昌（ +18.72%），海伦哲（ +12.09%），亚光科技（ +10.28%），永和智控（ +9.39%），三晖电气（ +8.19%），光力科技（ +8%），新莱应材（ +7.51%），晶盛机电（ +7.18%）。